M&Aアドバイザリー（バイサイドFA／セルサイドFA）サービス
Syntax Partnersは、日本企業による国内外の戦略的M&Aを支援する独立系アドバイザリーファームとして、主に取引金額10億円〜100億円規模の中堅・中小型案件を中心に、実行力に裏打ちされた一貫した支援を提供しています。特に注力しているアジア太平洋地域におけるクロスボーダー取引においては、各国の商習慣や規制環境を踏まえた実務的知見を基盤に、高度かつ実践的なアドバイザリーを提供しています。
当社の強みは、取引相手が定まった案件の執行（エグゼキューション）にとどまらず、その前段にある「最適なパートナーの探索」を能動的に行う案件創出（オリジネーション）力にあります。買い手側であれば戦略に合致する買収・出資先、売り手側であればシナジーと最良の経済条件を満たす譲受候補を徹底的に洗い出し、独自ネットワークを活用して直接意思決定者に打診を行います。クライアントの戦略を起点にディールそのものを生み出す「能動的なM&A」を、戦略策定からクロージングまで一気通貫で伴走いたします。
また、多数の法域が関わるクロスボーダー取引や上場企業案件、非上場・オーナー企業特有の論点等、多様な領域における複雑な取引にも対応してきました。株式・事業譲渡や会社分割、カーブアウト、LBO/MBO、合弁組成、各種資金調達など、資本取引スキームにも対応可能です。
当社は買い手側および売り手側双方のアドバイザリーに対応しています。ただし、仲介業務（両手取引）は一切行わず、常にいずれか一方の当事者にのみ助言します。利益相反を排除した独立した立場から助言を行うことで、クライアントにとって最適な意思決定と経済合理性の最大化を追求します。特に情報の非対称性が大きいクロスボーダー案件においては、この原則がクライアントにとって意思決定の前提として欠くべからざる要素となると考えています。
サービス内容
1. バイサイドM&A アドバイザリー（買収・出資に関する助言）
M&Aや資本提携を、中長期的な経営計画を実現するインオーガニック成長戦略として位置づけ、構想段階から実行までを支援します。市場環境や対象業界・地域の特性を踏まえ、実行可能性を重視したプロセス設計と運営を行います。
主な支援内容
- 成長戦略・投資方針およびM&A要件（Criteria）の整理
- 投資予算・資本政策との整合性確認
- 買収候補の能動的ソーシング（ディールオリジネーション
- ロングリスト／ショートリスト作成
- ターゲット企業への取引打診・協議支援
- NDA締結、IM（インフォメーション・メモランダム）および関連資料のレビュー
- Q&A対応の整理・運営、追加情報取得支援
- マネジメント面談準備・同席、施設見学（現地訪問）の調整・同席
- 意向表明書（LOI）作成支援および主要条件の交渉
- 情報リクエストリスト（IRL）策定・管理、データルームレビュー支援
- 予備的バリュエーション（企業価値評価・株式価値評価）
- デューデリジェンス（事業・法務・財務・税務等）の推進支援（専門家連携）
- DD結果を踏まえた最終条件・契約交渉支援
- クロージング準備支援（CP管理含む）
- 合併、事業譲渡、資産譲渡、合弁事業組成等のスキーム設計・交渉支援
- PMI（Post Merger Integration）に関する助言
2. セルサイドM&A アドバイザリー（売却・事業承継に関する助言）
売却は単なる取引ではなく、事業ポートフォリオや資本政策の見直し、事業承継や成長戦略の再設計と不可分です。当社は、後継者不在やオーナー経営からの移行を含む事業承継型M&Aから、戦略的な資本提携・事業整理に至るまで、目的や背景に即した売却方針の検討を支援します。そのうえで、買い手候補への打診、プロセス運営、交渉、実行までを支援し、企業価値の最大化と確実な実行の両立を図ります。
主な支援内容
- 売却方針・スキーム検討（株式譲渡、事業譲渡、資産譲渡、カーブアウト等）
- 初期的なバリュエーションおよび主要論点整理
- 買い手候補（投資家候補）の選定・打診
- マーケティング資料（ティーザー、インフォメーション・メモランダム）の作成
- NDA締結、ティーザー／IM配布、Q&Aプロセス運営
- マネジメント面談・施設見学対応
- 意向表明（LOI）の取得・比較、交渉戦略立案・実行
- デューデリジェンス受入対応の実務支援
- 最終条件交渉、最終契約締結支援
- クロージング準備およびクロージング実行支援（CP管理含む）
- 敵対的買収防衛（ディフェンスアドバイザリー）
- 既存投資の再構築・撤退を含む出口戦略支援
3. クロスボーダーM&Aアドバイザリー・国際展開支援
クロスボーダーM&A助言に注力し、過去実績および常時関与する案件の90%以上が国際取引です。アジア地域を中心としたクロスボーダー取引における傑出した実績に裏付けられた実務知見を活かし、取引の円滑な実行を支援します。クロスボーダー取引に特有の法務・税務論点や商習慣の違いを踏まえ、実務に即した調整を行います。
主な支援内容
- アジア主要国におけるM&A・投資支援
- In-Out型M&A、Out-In型M&A両方に対応
- 現地実務・言語を踏まえた交渉支援
- ローカル企業・株主との調整支援
- クロスボーダー特有の法務・税務論点への対応（専門家連携）
- 海外子会社管理、地域統合、PMIに関する助言
- 海外事業再編、不動産・プロジェクト投資に関する助言
フィー体系と受任方針
- 当社の報酬体系は、投入工数ではなく、提供する価値と成果に基づいて設計されています。
- プロジェクトの内容やフェーズに応じて、柔軟なフィーアレンジも可能です。
- フィー水準については、同業他社との比較において、現実的で競争力のある水準です。
- また、買い手・売り手双方から報酬を得ることはなく、いずれか一方の立場に立った助言に専念することで、利益相反を排除しています。
